Тел. (812) 313-05-30
194021, Санкт-Петербург, ул. Шателена, дом 26А БЦ "Ренессанс", 8-й этаж.
Эл. почта: arsagera@arsagera.ru
Тел. (812) 313-05-30
194021, Санкт-Петербург, ул. Шателена, дом 26А БЦ "Ренессанс", 8-й этаж.
Эл. почта: arsagera@arsagera.ru
«В молодости
имеет смысл делать максимально
доходные и
рискованные инвестиции, с течением жизни
разумно
снижать меру риска и приобретать
более
надежные, но и менее доходные активы»
Алексей
Астапов, Заместитель Председателя Правления
ArsMedia
ОПИФСИ «Арсагера - фонд смешанных инвестиций» предназначен для инвестирования средств пайщиков в облигации и акции наиболее эффективных российских компаний.
Среди ПИФов под управлением УК «Арсагера», ориентированных на ценные бумаги, фонд смешанных инвестиций является самым консервативным продуктом и нацелен на клиентов с умеренным аппетитом к риску.
При управлении смешанным фондом законодательство разрешает полностью переходить из акций в облигации и наоборот. Поэтому очень часто фонды смешанных инвестиций используются другими управляющими для попыток играть на колебаниях рынка. Они то на 100% состоят из акций, то на 100% из облигаций.
Если при управлении таким фондом смешанных инвестиций удалось угадать движение рынка, он может на какое-то время оказаться среди лидеров по результатам управления и обогнать по доходности фонды акций. Но уровень риска таких фондов также будет очень высоким и фактически не будет соответствовать уровню риска фонда смешанных инвестиций.
УК «Арсагера» использует другой подход при управлении фондом смешанных инвестиций. Само название «смешанные инвестиции» подразумевает, что в фонде должны в обязательном порядке присутствовать и акции, и облигации.
По нашему мнению, базовое соотношение акций и облигаций для фонда смешанных инвестиций является 50:50. В зависимости от соотношения потенциальной доходности акций и облигаций это соотношение может меняться, но пограничным значением мы считаем 40:60.
Это означает, что вне зависимости от ситуации на рынке акций мы будем стремиться к тому, чтобы их доля в фонде смешанных инвестиций не превышала 60% и не была меньше 40%. То же самое можно сказать про облигации.
Когда рынок акций растет, и доля акций в фонде смешанных инвестиций, как правило, увеличивается. Строгое соблюдение выбранного в данный момент соотношения акций и облигаций (например, 60:40) приводит к необходимости продать небольшую часть акций. При снижении рынка акций, наоборот увеличивается доля облигаций. Тогда для соблюдения установленного соотношения в фонде смешанных инвестиций продаются облигации и приобретаются акции.
Это обеспечивает соблюдение умеренного уровня риска для фонда смешанных инвестиций.
Основную долю в портфеле акций фонда смешанных инвестиций составляют «голубые фишки» или акции групп 6.1 и 6.2 в соответствии с системой ранжирования Arsagera Asset Certification. То же самое можно сказать о портфеле облигаций - группы 5.1 и 5.2.
Фонд смешанных инвестиций - это хороший выбор для осторожных инвесторов. Существенная доля облигаций позволяет более комфортно переживать периоды снижения рынка акций. Если фонд акций рассчитан на долгосрочные инвестиции, то фонд смешанных инвестиций подходит и для среднесрочных вложений.
Всю наиболее полную и актуальную информацию о фонде вы сможете получить в следующих разделах:
| Раздел | Краткое содержание раздела |
| Общая информация, расходы фонда, условия инвестирования, размеры скидок и надбавок. | |
| Стратегия и принципы осуществления инвестиций. Инвестиционная декларация фонда. |
|
| Стоимость пая и чистых активов. Методика расчета стоимости пая. | |
Места фонда в рейтингах. Ежеквартальный аналитический отчет. Фонд в цифрах - данные о структуре вложений фонда и о пайщиках. Калькулятор пайщика. | |
| Структура активов по эмитентам, отраслям и группам риска. |
|
| Описание процесса работы фонда. Инфраструктура фонда. Инвестиционная команда. | |
| Как приобрести, погасить или обменять паи фонда. | |
| Правила фонда и другие документы. Отчетность фонда. |
Тел. (812) 313-05-30
194021, Санкт-Петербург, ул. Шателена, дом 26А БЦ "Ренессанс", 8-й этаж. Контактная информация
Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в ПИФы. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Взимание скидок (надбавок) уменьшит доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда.
Лицензии ФСФР России № 21-000-1-00714 от 06.04.2010, № 078-10982-001000 от 31.01.08
© ОАО «УК «Арсагера»